近年來，隨著國民收入水平的不斷提高，我國居民金融財富不斷增加。金融市場的快速發(fā)展讓越來越多的金融產(chǎn)品進入人們的視野，“金融消費者”的概念也開始見諸媒體。簡單來說，“金融消費者”指的是購買銀行理財、公募私募基金、信托等金融產(chǎn)品或直接參與資本市場投資的中小投資者。

購買金融產(chǎn)品本質(zhì)上是投資行為，之所以稱這一類中小投資者為“金融消費者”是由于其在購買金融產(chǎn)品時與金融機構(gòu)之間存在著嚴重的信息不對稱和地位不對等，與普通消費市場的消費者在這一方面存在一定的共性?！断M者權(quán)益保護法》是我國在保護消費者合法權(quán)益方面的基本法律，為普通消費者提供了強有力的法制保障。但消法卻無法對“金融消費”這一類特殊的消費行為進行有效的規(guī)制，金融產(chǎn)品的“消費者”實際上并不在傳統(tǒng)消費者的保護之列。

因投資者參與的投資品類不同，與之相應的“金融消費”行為就受到不同法律法規(guī)的規(guī)制。以基金投資為例，《證券投資基金法》是基金行業(yè)的基礎(chǔ)法律，對基金投資行為的各參與方進行了原則性的規(guī)定，而與投資者個人更加相關(guān)的投資者權(quán)利和基金管理人、托管人義務則完整體現(xiàn)在一紙基金合同中。由于在基金交易中普通投資人和機構(gòu)之間的地位不對等，基金合同通常不具有溝通修改的可能，一般都是由機構(gòu)提供的格式條款，這樣的基金合同，在一定程度上增加了“金融消費者”的維權(quán)困難。

為了解決這一困境，《民法典》加重了格式條款提供方的解釋說明責任，與此同時，在處理這一類糾紛的司法實踐中，也對金融機構(gòu)提出了更高的要求。比如，在投資者主張基金管理人違約要求賠償?shù)陌讣?，結(jié)合投資者和機構(gòu)之間信息不對等的具體情況，基金管理人可能面臨舉證責任倒置的情形，需要一一說明其在基金運作的每個環(huán)節(jié)是如何履職的。以基金管理人在基金募集過程中的適當性義務為例，需要管理人結(jié)合產(chǎn)品流動性、投資時限、結(jié)構(gòu)復雜性、投資方向和投資范圍等多種因素對產(chǎn)品進行風險評估，對投資者進行充分了解的情況下確認投資者風險承受能力，將產(chǎn)品風險充分向投資者提示，最終完成將適當?shù)漠a(chǎn)品或者服務銷售提供給適合的投資者。

由于金融市場對國民經(jīng)濟的重大影響，國家法律法規(guī)的制定永遠都面臨鼓勵金融創(chuàng)新和金融嚴監(jiān)管之間的平衡。司法實踐中為強調(diào)保護投資者合法權(quán)益，通過舉證責任倒置等措施，使得在金融交易中處于不利地位的消費者，在爭議解決的過程中減輕部分維權(quán)負擔，從而推進金融消費的公平和公正。“賣者盡責，買者自負”是金融市場的一條基本原則，而對于金融機構(gòu)來說，強調(diào)投資者風險“買者自負”的前提是“賣者盡責”。完成形式合規(guī)與真正的“賣者盡責”之間的區(qū)別就是契約精神。

金融市場所有參與者對契約精神的尊重，是金融作為國之重器、成為國家核心競爭力的重要前提。契約精神是法治的經(jīng)濟基礎(chǔ)，也是金融市場得以健康有序發(fā)展的基本原則，是金融市場的靈魂。“金融消費者”購買金融產(chǎn)品、參與金融市場活動基于對金融機構(gòu)的信任，而這份信任的基石正是契約精神。恪守契約精神，要求提供金融產(chǎn)品、金融服務的企業(yè)和機構(gòu)，尊重職業(yè)道德，真正做到法律內(nèi)涵和外延要求金融機構(gòu)為防范風險、保護投資者所應盡到的職責。