2023年，對于全球銀行業(yè)來說是煎熬的一年。由于交易和IPO活動減少，疊加幾次銀行業(yè)危機，全球銀行業(yè)都大幅裁員。據(jù)媒體統(tǒng)計，全球銀行業(yè)在2023年裁員逾6萬人，這是自金融危機以來裁員最嚴重的年份之一，同時也改變了銀行自新冠疫情以來大量招聘的情況。行至年末，以美聯(lián)儲為代表的發(fā)達經(jīng)濟體央行漸漸放慢了加息的腳步，并且步入了本輪加息周期的尾聲，全球銀行業(yè)可以松一口氣了嗎？

最強裁員潮

據(jù)英國《金融時報》統(tǒng)計，在全球頂級銀行中，2023年至少裁員61905人。這一次，大約一半的裁員來自美國銀行，他們應(yīng)對的是美聯(lián)儲快速加息帶來的挑戰(zhàn)。

在美聯(lián)儲連續(xù)提高利率與銀行風險管理不善等因素的共同影響下，今年3月，硅谷銀行宣告倒閉，之后美國銀行危機不斷擴散，甚至一度傳導至歐洲。這一風波下，全球銀行業(yè)從業(yè)人員都因此受到牽連：僅瑞士信貸與瑞銀的合并就導致合并后的實體至少裁員1.3萬人，預(yù)計未來一年還將進一步大幅裁員。

在眾多裁員的銀行中，瑞銀的裁員人數(shù)最多，達到1.3萬人，這主要是由于其收購了陷入破產(chǎn)危機的瑞士信貸，預(yù)計2024年瑞銀還會裁員更多。裁員第二多的是富國銀行，該銀行2023年在全球裁員1.2萬人，并且已經(jīng)表明，可能會進一步裁員。

員工數(shù)量自去年以來一直保持穩(wěn)定的花旗銀行也在調(diào)整策略。其首席財務(wù)官Mark Mason此前表示，該行已經(jīng)確定裁員7000人，并將支付高達6億美元的重整費用。花旗高層還透露，首席執(zhí)行官Jane Fraser已經(jīng)計劃改革公司結(jié)構(gòu)并出售海外零售業(yè)務(wù)，這將在未來幾個季度進一步削減員工數(shù)量。

包括花旗在內(nèi)，摩根士丹利、美國銀行、高盛和摩根大通等華爾街其他大型銀行總計裁員約3萬人。而從裁員占比幅度來看，英國的Metro Bank裁員幅度最大，已經(jīng)宣布計劃大幅裁員20%。而相比之下，大多數(shù)跨國銀行的裁員幅度不到5%。

金融服務(wù)獵頭公司Silvermine Partners分析師李·塞克爾（Lee Thacker）表示，銀行業(yè)缺乏穩(wěn)定性和增長，預(yù)計進一步裁員將是一種普遍趨勢。

銀行業(yè)危機傳導

回顧2023年，硅谷銀行的破產(chǎn)成為全球銀行業(yè)的標志性事件。3月，全美排名第16的美國硅谷銀行在短短48小時內(nèi)先是經(jīng)歷了股價暴跌，很快宣布破產(chǎn)并且被接管。受此影響，美國金融市場猛烈震蕩，眾多金融機構(gòu)和企業(yè)陷入混亂。市場一度擔憂硅谷銀行是否將成為第二個雷曼兄弟，從而進一步引發(fā)美國系統(tǒng)性的金融風險，甚至對全球金融體系產(chǎn)生沖擊。

中央財經(jīng)大學證券期貨研究所研究員楊海平對北京商報記者表示，硅谷銀行爆雷乃至倒閉與美聯(lián)儲激進加息有直接的關(guān)系。硅谷銀行的資產(chǎn)負債表打上了科創(chuàng)金融的烙印。貨幣政策寬松時，科創(chuàng)企業(yè)融資相對容易，并將大量資金存入硅谷銀行。硅谷銀行配置了大量的持有至到期固定收益資產(chǎn)。

楊海平進一步分析道，但隨著美聯(lián)儲激進加息的展開，科創(chuàng)企業(yè)融資不足，開始從硅谷銀行大量提現(xiàn)，這是流動性缺口形成的原因。為了填充流動性缺口，硅谷銀行不得不出售其資產(chǎn)組合，由于此時利率已經(jīng)處于高位，資產(chǎn)出售形成了較大損失。此后，硅谷銀行向市場推出了再融資計劃。市場對其流動性不足的擔憂加劇，形成了更多存款提現(xiàn)和做空等行為，流動性危機爆發(fā)。

硅谷銀行之后，第一共和銀行、簽名銀行等接連倒下，一系列銀行倒閉事件震動了美國乃至全球銀行業(yè)。而在大西洋對岸歐洲的瑞士信貸銀行也陷入自身既存風險及宏觀市場環(huán)境波動的漩渦，將被瑞銀集團收購。

一系列事件，促使官方不得不加緊出臺新的立法來保護客戶存款，并穩(wěn)定金融體系。獨立國際策略研究員陳佳提到，這對銀行的運營提出了更高要求，比如驗資門檻大幅提高。美聯(lián)儲、美國聯(lián)邦存款保險公司（FDIC）等金融業(yè)主流監(jiān)管機構(gòu)發(fā)布了一攬子改革建議，提議將使資產(chǎn)值超過1000億美元的銀行必須持有的資本金增加約16%。

其中，摩根大通、美國銀行、花旗集團、富國銀行、高盛、摩根士丹利等美國最大的8家銀行資本金要求面臨約19%的增長。其他資產(chǎn)在1000億至2500億美元之間的銀行資本金增幅約為5%。

潛在風險

危機發(fā)酵后，全球銀行業(yè)績壓力劇增。陳佳提到，流動性危機蔓延也使銀行業(yè)存款流失現(xiàn)象嚴重，對銀行運營也造成不小的影響。7月，美聯(lián)儲公布的經(jīng)季節(jié)調(diào)整的數(shù)據(jù)顯示，商業(yè)銀行存款驟減787億美元。

8月，國際三大評級機構(gòu)之一的穆迪發(fā)布報告，下調(diào)美國10家中小銀行的信用評級，并將6家美國大型銀行列入下調(diào)觀察名單，另有11家銀行的評級展望被定為負面。此外，穆迪將第一資本銀行、公民金融集團公司、五三銀行等11家美國大型銀行的展望評級降為負面。

陳佳表示，當下全球貿(mào)易和金融系統(tǒng)依舊是以美元為基礎(chǔ)，美聯(lián)儲的持續(xù)加息不但影響著美國本身經(jīng)濟運行，對全球主要經(jīng)濟體都有不同程度的影響，美聯(lián)儲加息意味著美國貸款減少、借貸成本上升、股票和其他資產(chǎn)價格下降，美國金融環(huán)境收緊，可以迅速蔓延到其他經(jīng)濟體。

不過，加息也并非全無好處。陳佳指出，高利率帶動銀行業(yè)息差水平上升，歐美大銀行凈利息收入大幅增長。

對于明年的展望，穆迪在報告中認為，許多美國銀行第二季度業(yè)績顯示其盈利壓力日益增大。商業(yè)地產(chǎn)風險敞口擴大成為銀行業(yè)關(guān)鍵風險，原因主要是持續(xù)加息造成的利率高企、遠程辦公導致寫字樓需求下降，以及金融機構(gòu)收緊對商業(yè)地產(chǎn)項目授信。穆迪認為，美國將在2024年初陷入溫和衰退，屆時風險可能進一步加大，金融資產(chǎn)質(zhì)量將惡化，尤其是一些銀行的商業(yè)地產(chǎn)投資組合面臨的風險將上升。

北京商報記者 方彬楠 趙天舒