“豪擲”上億買樓、股東誤操作構(gòu)成短線操作致歉……前不久，這家有點(diǎn)火的城商行交出了2024年上半年“成績單”。借助成渝經(jīng)濟(jì)圈發(fā)展紅利，在保持資產(chǎn)快速增長的同時，成都銀行盈利能力依舊亮眼，上半年實現(xiàn)營業(yè)收入及歸母凈利潤分別為115.85億元、61.67億元，同比“雙增”，資產(chǎn)質(zhì)量也進(jìn)一步向好，整體較上年末下降0.02個百分點(diǎn)。但高增長之下亦有隱憂，深入剖析可以看到，2018年上半年至2023年上半年，成都銀行營業(yè)收入增速均實現(xiàn)“雙位數(shù)”，如今降至個位；歸母凈利潤增速也在2021年上半年后首次跌破了20%。

營收、歸母凈利增速放緩

2018年1月31日，成都銀行在上交所掛牌上市，成為四川省首家上市銀行、全國第8家A股上市城商行。彼時，這家銀行資產(chǎn)規(guī)模還不到4500億元，在資本市場可謂“小荷才露尖尖角”，如今，六年多時間過去，成都銀行已進(jìn)入“萬億”規(guī)模時代。

四川作為全國經(jīng)濟(jì)大省、西部發(fā)展龍頭的地位突出，在成渝經(jīng)濟(jì)圈建設(shè)推動下，成都銀行網(wǎng)點(diǎn)輻射川內(nèi)主要城市及重慶、西安區(qū)域，成為區(qū)域經(jīng)濟(jì)崛起的直接受益者，近年來，在經(jīng)營業(yè)績、業(yè)務(wù)拓展方面一直較為迅猛。

截至2024年上半年末，成都銀行總資產(chǎn)達(dá)到1.20萬億元，較上年末增長1090.62億元，增幅9.99%，增速同比下滑2.06個百分點(diǎn)；總負(fù)債1.13萬億元，較上年末增長10.41%，增速下滑1.7個百分點(diǎn)。

報告期內(nèi)，成都銀行實現(xiàn)營業(yè)收入115.85億元，同比增長4.75億元，增幅4.28%；歸母凈利潤61.67億元，同比增長5.91億元，增幅10.60%，在業(yè)務(wù)拓展方面取得了顯著的成績。

不過，將時間軸拉長，可以看到盈利增速出現(xiàn)了放緩。2018年上半年至2023年上半年，成都銀行營業(yè)收入增速分別為31.89%、12.41%、11.57%、25.34%、17.02%、11.16%，如今降至個位數(shù)；歸母凈利潤增速則在2021年上半年之后首次跌至20%以下。

與之相應(yīng)的是息差繼續(xù)收窄，上半年末，成都銀行凈息差1.66%，較2023年末的1.81%下行15個基點(diǎn)，資產(chǎn)端，發(fā)放貸款和墊款年化平均利率為4.41%，較上年末的4.61%下行20個基點(diǎn)；公司貸款和墊款、個人貸款和墊款年化平均利率也出現(xiàn)明顯下行。

在息差收窄的情況下，成都銀行更加重視信貸風(fēng)險管理和資產(chǎn)質(zhì)量控制，避免不良貸款率上升。截至報告期末，該行不良貸款率0.66%，較上年末下降0.02個百分點(diǎn)，從更為細(xì)化的指標(biāo)來看，個人貸款不良率為0.68%，較2023年末上升13個基點(diǎn)，主要受個人購房貸款不良率出現(xiàn)上升的影響，個人消費(fèi)貸款及其他、個人經(jīng)營貸款不良率則出現(xiàn)了下行。

正如金樂函數(shù)分析師廖鶴凱所言，成都銀行營業(yè)收入和歸母凈利潤增速放緩的原因主要還是當(dāng)前國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)環(huán)境復(fù)雜多變，而且傳統(tǒng)業(yè)務(wù)存量競爭非常激烈，息差持續(xù)縮小，經(jīng)營難度增大，加上該行也在做內(nèi)部調(diào)整所致。

對此，成都銀行相關(guān)負(fù)責(zé)人在接受北京商報記者采訪時表示，該行業(yè)績增長的主要驅(qū)動因素為規(guī)模增加、非息收入增長，而增速有所波動主要由于凈息差收窄，這也與行業(yè)息差走勢趨同。下一步，該行將保持戰(zhàn)略定力，提升金融服務(wù)質(zhì)效，促進(jìn)規(guī)模、效益、質(zhì)量的協(xié)調(diào)發(fā)展。貸款方面，該行將依托良好的區(qū)域環(huán)境和市場競爭力促進(jìn)貸款“量、價、質(zhì)”的平衡。存款方面，綜合施策做好成本管控。資產(chǎn)質(zhì)量方面，加強(qiáng)風(fēng)險管理，牢守資產(chǎn)質(zhì)量生命線。

仍較為依賴個人按揭業(yè)務(wù)

背靠成都國資委，成都銀行網(wǎng)點(diǎn)輻射川內(nèi)主要城市及重慶、西安區(qū)域，客戶數(shù)量超過千萬級，相較其他銀行更多以批發(fā)零售業(yè)、租賃業(yè)為主，成都銀行的貸款主要集中在租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)、制造業(yè)等行業(yè)。

截至今年上半年末，成都銀行貸款總額7077.49億元，較上年末增長820.07億元，增幅13.11%；租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)是該行對公貸款最大的投向，貸款余額達(dá)到2570.27億元，水利、環(huán)境和公共設(shè)施管理業(yè)位居第二，貸款余額為943.73億元；制造業(yè)則位居第三，貸款余額為462.67億元。

成都銀行將大批資金投向上述領(lǐng)域，足見其在本地已擁有較為優(yōu)質(zhì)的客群。租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)通常包括房地產(chǎn)租賃、物業(yè)管理、商務(wù)咨詢、法律服務(wù)等，這些行業(yè)的發(fā)展對于促進(jìn)城市經(jīng)濟(jì)活力、提升服務(wù)業(yè)水平作用重大；而成都地區(qū)水利、環(huán)境和公共設(shè)施管理業(yè)的發(fā)展也能夠為成都銀行開展市政業(yè)務(wù)提供較好的支撐。

談及對公業(yè)務(wù)增長的驅(qū)動因素，成都銀行相關(guān)負(fù)責(zé)人指出，一是區(qū)域環(huán)境優(yōu)勢突出，對公信貸擴(kuò)張動能強(qiáng)勁。二是成都市在大力實施產(chǎn)業(yè)建圈強(qiáng)鏈戰(zhàn)略，該行主要圍繞先進(jìn)制造業(yè)，聚焦電子信息、醫(yī)藥健康、航空航天、碳中和等重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)圈，形成“一圈一策”的服務(wù)方案。圍繞落實“30·60碳達(dá)峰碳中和”目標(biāo)，持續(xù)加強(qiáng)綠色金融研究、持續(xù)完善綠色金融體系，引導(dǎo)更多資金投向重點(diǎn)支持光伏等綠色低碳優(yōu)勢制造業(yè)企業(yè)和先進(jìn)儲能、節(jié)能環(huán)保、新能源裝備等綠色產(chǎn)業(yè)生態(tài)鏈企業(yè)。對公信貸增長明顯。

相較對公業(yè)務(wù)，成都銀行的“大零售”業(yè)務(wù)表現(xiàn)則稍顯遜色，早在2018年，成都銀行就提到了大力夯實零售業(yè)務(wù)客群，探索構(gòu)建符合該行實際的“大零售”轉(zhuǎn)型業(yè)務(wù)格局，幾年過去了，成都銀行緊緊圍繞“大零售轉(zhuǎn)型”的戰(zhàn)略目標(biāo)依然沒有改變，但細(xì)細(xì)探究，成都銀行的個人貸款“大頭”依舊是個人購房貸款，截至上半年末，該行個人購房貸款余額為919.43億元，在1274.01億元的個人貸款規(guī)模中占比超72%，個人消費(fèi)貸款及其他、個人經(jīng)營貸款占比分別為15.62%、12.21%，也就是說成都銀行零售貸款還是較為依賴房貸業(yè)務(wù)。

依賴個人購房貸款也直接導(dǎo)致成都銀行的個人貸款和墊款年化平均利率為3.77%，低于公司貸款和墊款的4.55%，這在業(yè)內(nèi)并不常見。更不及其他已披露零售貸款收益率的A股上市城商行，同一時期，寧波銀行個人貸款平均利率為5.93%、上海銀行個人貸款和墊款年化平均收益率為5.45%、齊魯銀行個人貸款平均收益率為4.50%，值得關(guān)注的是，上述城商行個人貸款收益率均高于對公貸款。

知名經(jīng)濟(jì)學(xué)者盤和林指出，租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)是成都銀行對公最大投向，其中很大部分可能和商業(yè)地產(chǎn)等租賃有關(guān)，而零售中個人購房貸款比重又很高，當(dāng)前樓市并未擺脫波動，所以對成都銀行業(yè)績造成較大壓力；成都銀行要調(diào)節(jié)結(jié)構(gòu)，更多往消費(fèi)貸方向上去探索發(fā)展。

增加其他類型的貸款業(yè)務(wù)，開拓新的市場和客戶群體成為擺在成都銀行面前的待解題。在回應(yīng)中，成都銀行也表示，“堅持‘精細(xì)化、數(shù)字化、大零售’發(fā)展零售業(yè)務(wù)，個貸業(yè)務(wù)始終是我行業(yè)務(wù)重點(diǎn)發(fā)展領(lǐng)域。從官方市場數(shù)據(jù)看，居民信貸增速同比呈現(xiàn)放緩趨勢，我行與市場情況基本一致。我行將以‘嚴(yán)控新增、化解存量’的工作思路為引領(lǐng)，持續(xù)加強(qiáng)內(nèi)部管理，優(yōu)化信貸政策，提升風(fēng)險管控能力”。

急行之下更應(yīng)夯實“地基”

在當(dāng)前銀行業(yè)普遍面臨利差收窄、盈利能力減少等問題的背景下，近日，成都銀行的一項“土豪”舉動也引發(fā)了爭議。

不久前，成都銀行發(fā)布公告稱，擬與成都交子公園金融商務(wù)區(qū)投資開發(fā)有限責(zé)任公司（以下簡稱“交子投資公司”）簽訂框架合作協(xié)議，購置由其新建的位于成都交子公園金融商務(wù)區(qū)地塊商品房，該商品房將用于成都銀行總部辦公自用，本次交易暫定轉(zhuǎn)讓總價不高于17.78億元。

評估報告顯示，經(jīng)現(xiàn)場勘察，目前主體工程已經(jīng)接近完工狀態(tài)。預(yù)計2025年8月建筑物全面完工并投入使用，屆時建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)為精裝房。

至于買房的理由，成都銀行稱，現(xiàn)總部辦公大樓已滿負(fù)荷運(yùn)轉(zhuǎn)，容納能力已達(dá)極限。由于這筆交易金額巨大，且涉及到關(guān)聯(lián)交易，因此交易的價格和透明度成為市場關(guān)注的焦點(diǎn)。

購置辦公場所無可厚非，但引起爭議的是成都銀行擬購置的房產(chǎn)，是該行第一大股東旗下的房產(chǎn)。根據(jù)成都銀行此前發(fā)布的《關(guān)于購置房產(chǎn)暨關(guān)聯(lián)交易的公告》，交子投資公司系該行控股股東成都交子金融控股集團(tuán)有限公司控制的法人，構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。此舉有利于該行未來業(yè)務(wù)發(fā)展，對提升該行外部形象及綜合競爭力具有積極作用。本次關(guān)聯(lián)交易遵循市場化定價原則，符合該行的長遠(yuǎn)發(fā)展需要，不存在損害該行、股東特別是中小股東利益的情形，不會對該行的持續(xù)經(jīng)營能力、盈利能力及資產(chǎn)狀況構(gòu)成不利影響。

在盤和林看來，這筆買賣的主要問題是從大股東手中買入，應(yīng)該接受投資人對其估值方式的監(jiān)督，這一投資對銀行來說規(guī)模不大，影響有限。下一步，成都銀行要優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，讓信貸業(yè)務(wù)更多元，如果可行，需要向互聯(lián)網(wǎng)線上銀行發(fā)展，尋找業(yè)務(wù)突破口，同時增強(qiáng)國際金融業(yè)務(wù)，開展多市場策略。

廖鶴凱進(jìn)一步指出，購買新辦公場所應(yīng)做好評估、充分披露交易情況。這一投資對銀行的財務(wù)狀況總體影響不大，短期內(nèi)會造成一定的資金占用，提升運(yùn)營成本，長期運(yùn)營得當(dāng)可以提升運(yùn)營效率和品牌形象，形成正面財務(wù)效果。

北京商報記者 宋亦桐